金属市场
LME交易行情
| 品种 | 开盘 | 最高 | 最低 | 收盘 | 成交量 | 持仓 | 增减 | 库存 | 增减 |
| 铜 | 4855 | 4928 | 4710 | 4725 | 73619 | 237424 | -796 | 265350 | -575 |
| 锡 | 14150 | 14165 | 13150 | 13295 | 6152 | 36737 | 341 | 17695 | 380 |
| 铅 | 1665 | 1670 | 1605 | 1610 | 32346 | 82614 | 631 | 92950 | 200 |
| 锌 | 1560 | 1560 | 1504 | 1507 | 43182 | 223055 | 2503 | 351950 | 0 |
| 铝 | 1615 | 1620 | 1545 | 1550 | 139329 | 772479 | -1358 | 4397100 | -2500 |
| 镍 | 15650 | 15700 | 14775 | 14975 | 22043 | 94020 | 1260 | 109347 | 0 |
(备注：增减指的是持仓量的增减，增减=今日持仓量-昨日持仓量。)
LME持仓信息
| 日期 | 铜持仓分布 | 增减 | 铝持仓分布 | 增减 | 锌持仓分布 | 增减 |
| CASH/15JUL | 18370 | -2238 | 55969 | -3483 | 20301 | 947 |
| 16JUL/19AUG | 49467 | -559 | 132447 | -309 | 49790 | 372 |
| 20AUG/16SEP | 46030 | 608 | 162447 | -803 | 54220 | -248 |
| 17SEP/3MTH | 26286 | 994 | 45320 | 1866 | 16800 | 812 |
| REST OF SEP | 3939 | 379 | 19725 | -212 | 8444 | 283 |
| 01OCT/63MTH | 93332 | 20 | 356541 | 1553 | 73500 | 337 |
LME铜铝锌成交量
| 品种 | 上午第一节场内交易 | 第二节场内 交易 | 混合交易 | 下午第一节场内交易 | 第二节 场内 交易 | 混合 交易 | 办公室交易 | 当天总成交 （含调期、场外交易量） |
| 铜 | 1662 | 646 | 0 | 364 | 626 | 2806 | 66145 | 73619 |
| 铝 | 3803 | 350 | 100 | 322 | 1625 | 1110 | 131493 | 139329 |
| 锌 | 1868 | 1772 | 0 | 856 | 200 | 277 | 37959 | 43182 |
LME铜铝锌库存变化
| 品种 | 港口 | 入库 | 出库 | 取消仓单 |
| 铜 | 安卫特普 | 14875 | ||
| 新加坡 | ||||
| 荷兰 | 300 | |||
| 西班牙 | ||||
| 英国 | ||||
| 马来西亚 | ||||
| 迪拜 | ||||
| 美国 | 275 | |||
| 韩国 | ||||
| 意大利 | ||||
| 德国 | ||||
| 铝 | 马兰西亚 | 123500 | ||
| 荷兰 | 475 | |||
| 新加坡 | 425 | |||
| 韩国 | 100 | |||
| 意大利 | 175 | |||
| 英国 | ||||
| 瑞典 | 150 | |||
| 安特卫普 | 875 | |||
| 美国 | 2050 | |||
| 西班牙 | ||||
| 锌 | 荷兰 | 7125 | ||
| 德国 | ||||
| 新加坡 | 50 | |||
| 韩国 | ||||
| 几内亚 | ||||
| 瑞典 | ||||
| 意大利 | ||||
| 英国 | ||||
| 迪拜 | ||||
| 美国 | ||||
| 马来西亚 | 225 |
LME铜铝锌合约升贴水
| 品种 | 现货/3M | 07月/3M | 08月/3M | 3M/09月 | 3M/09年10月 | 07月/10年07月 | 3M/11年09月 |
| LME铜 | 14.5/c | 12/c | 10/c | 2.25/c | 3.25/c | 36/c | 28/c |
| LME铝 | 29.25 /c | 27/c | 15.25 /c | 6.5/c | 3.75/c | 114.75/c | 202/c |
| LME锌 | 25/c | 24/c | 14/c | 5/c | 3.75/c | 85/c | 107.5/c |
(备注：b表示贴水,c表示升水)
LME市况报告---期铜下滑,对全球经济和需求的忧虑持续
伦敦金属交易所(LME)期铜周二收低,因对全球经济和需求的忧虑持续,盖过了稍早因德国制造业数据利多带来的正面影响.
指标三个月期铜收报4,880美元,周一收报4,970美元,今日盘中低见4,865美元.
德国经济部公布,该国5月工业订单较前月上升4.4%,远优于预估的上升0.5%.路透此前共访问37位分析师,他们给出的预估值介于下降2.2%至增长4.0%.该数据一度带动市场气氛.
但全球股市下滑,令人气受创.
分析师还警告称因市场进入淡季,且中国需求减弱,铜价面临压力.
LME铜库存减少3,250吨,至265,925吨,对铜库存在淡季可能增加的担心有所缓和.
LME铝库存增加250吨,依然接近440万吨的纪录高位.三个月期铝小涨1美元,报1,618美元.
三个月期锌持平,收报1,565美元.三个月期铅收报1,656美元,周一收报1,684美元.
中国江西铜业股份有限公司母公司发言人周二表示,公司正于江西省兴建两座,各为年产20万吨的铅和锌冶炼设施.该两座冶炼设施将分两期兴建,并将于由2009年起五年内完成.
三个月期锡由14,250美元下滑至14,125美元.三个月期镍跌300美元,报15,650美元.
COMEX市况报告---期铜跌至两周低点,因忧虑经济复苏
纽约商品期货交易所(COMEX)期铜周三跌至2.15美元下方的两周低点,因投资人对经济复苏力道感到不安,资金从较高风险资产撤往美元和公债等避险资产.
COMEX 9月期铜收低6.65美分,或3%,报每磅2.1590美元,盘中交投区间报2.24-2.1420美元,后者为6月23日来最低.
在1600 GMT,COMEX预估成交量为17,776手.周二最终成交量为18,293手.
截止7月7日,未平仓合约减少379手,至102,426手.
投资人厌恶风险情绪扶助美元兑欧元走强,对商品价格不利.
国际货币基金会(IMF)表示,全球经济开始走出衰退,但复苏将为迟缓.
伦敦金属交易所(LME)铜库存周三减少575吨,至265,350吨.COMEX铜库存周二减少150短吨,报59,645短吨.
LME三月期铜收低250美元,报每吨4,720美元.
美国CFTC铜市场持仓结构表
| 非商业持仓量 | 商业持仓量 | 可报告合计持仓量 | 不可报告持仓量 | 总持仓 | 投机 净多 | ||||||
| 日期 | 多头 | 空头 | 跨期 | 多头 | 空头 | 多头 | 空头 | 多头 | 空头 | ||
| 2009-5-5 | 18992 | 37530 | 12492 | 60581 | 43522 | 92065 | 93544 | 12554 | 11075 | 104619 | -18538 |
| 2009-5-12 | 18403 | 37142 | 11866 | 62694 | 46903 | 92963 | 95911 | 15507 | 12559 | 108470 | -18739 |
| 2009-5-19 | 18384 | 37192 | 10575 | 61846 | 46967 | 90805 | 94734 | 14986 | 11057 | 105791 | -18808 |
| 2009-5-26 | 19834 | 37546 | 11243 | 62264 | 46791 | 93341 | 95580 | 14290 | 12051 | 107631 | -17712 |
| 2009-6-2 | 21485 | 40139 | 11339 | 63721 | 48281 | 96545 | 99759 | 14812 | 11598 | 111357 | -18654 |
| 2009-6-9 | 19790 | 38559 | 8949 | 63095 | 48533 | 91834 | 96041 | 17986 | 13779 | 109820 | -18769 |
| 2009-6-16 | 21247 | 39711 | 10952 | 65340 | 50378 | 97539 | 101041 | 17782 | 14280 | 115321 | -18464 |
| 2009-6-23 | 18605 | 40340 | 12622 | 64689 | 44088 | 95916 | 97050 | 13620 | 12486 | 109536 | -21735 |
| 2009-6-30 | 18029 | 38093 | 11390 | 63587 | 41969 | 93006 | 91452 | 11183 | 12737 | 104189 | -20064 |
行业数据
〔中国金属〕精炼铜现货升水缩水一半,因保税区库存升高
贸易商周三表示,中国精炼阴极铜现货升水在过去10天内缩水一半,因保税区库存升高以及进口利润缩窄.
近期海关加紧口岸检查导致进口精炼铜在香港和广东港口停留了逾一个月,废铜商以较低升水再度出售进口精炼铜.
一名贸易企业经理表示,有些废铜商在数月前利润上涨时候就预订进口精炼铜,该批精炼铜预定在5-9月到港.这家贸易企业在上个星期从废铜商那里买入1,500吨精炼铜.
该经理表示,这批1,500吨铜的每吨升水不到40美元.
上海贸易商表示,该市保税区内铜价升水每吨报70-80美元,低于数周前的80-90美元.
一名大型贸易企业的贸易员称,"保税区铜价升水原来在80美元,后来70美元,现在大约在50美元."
进口利润缩窄导致进口商将4-5月预订的以及已经到上海的铜储放在保税区仓库内.
贸易员估计,有超过10万吨的精炼铜被储放在上海保税区仓库内.
〔中国钢铁〕中国已同意接受33%的铁矿石降价幅度--本地媒体
中国本地媒体援引未署名的知情人士称,中国钢铁企业已同意接受33%的铁矿石降价幅度,合同有效期为2009年4月-10月,下半年谈判正在进行.
第一财经网周三报导称,2009年中国铁矿石谈判协议价达成,PB粉矿97美分/干公吨度(降幅32.95%),杨迪矿97美分/干公吨度(降幅32.95%),PB块112美分/干公吨度(降幅44.46%).但并未指出是与哪家公司达成该协议.
路透消息人士未能确认上述报导的真实性;而力拓的新闻发言人亦拒绝评论.
今年5月,力拓与日本新日铁达成2009年度国际铁矿石长协价格谈判的首份协议,粉矿在2008年度基础上下降32.95%,块矿在2008年度基础上下降44.47%.
中钢协表示不予跟进,谈判目标仍为回到2007年价格,即比去年下降40%以上.但随后,消息人士援引中钢协官员称,中钢协可以接受比日本价格稍低,即降幅略超过于33%;也可接受以半年定价的方式来确定铁矿石的长协价格.
〔中国金属〕过去两周上海保税铜库存增加了50,000-80,000吨
分析师和贸易商周二表示,过去两周有50,000-80,000吨精炼阴极铜进入了全球最大铜消费国--中国位于上海港口的保税仓库,因创纪录进口下的国内需求并不强劲.
目前有逾100,000吨的精炼铜--约为5月创纪录进口量的三分之一,被存放在保税仓库,因上海铜价较国际铜价的溢价暴跌后,进口商不不愿将其清关投入国内市场.
若国内铜价持续保持在进口成本以下,部分保税库存或将进入伦敦金属交易所(LME)的亚洲注册仓库.
"我们被告知过去两周有50,000-80,000吨(精炼阴极铜)进入保税仓库,"上海长城伟业期货首席研究员景川表示,"贸易套利已不再有利可图."
上海期铜与LME期铜的跨市套利窗口在5月底时关闭.
一大型中资贸易商的销售经理表示,如果在周二对进口现货铜报关,每吨应亏损逾1,000元人民币.国内价格较低迫使进口商将现货进口存放于保税仓库,以待更高价格.
"我们知道保税铜库存在过去两周增加了约80,000吨",该销售经理说道.
贸易商6月26日时曾估计约有50,000吨保税铜库存存放于上海港口.
消息人士称,目前的保税库存已超100,000吨.
"保税铜库存量在攀升,这是可以肯定的,因为目前国内价格较低",某中资投资基金高层表示.此前该高层考察了上海的两个保税仓库,并预估6月底的保税库存将在50,000-70,000吨的水平.
他并称,"一周内增加几千吨并不是什么出乎意料的事,我们相信现在的库存量至少在100,000吨."
受套利交易和政府收储推动,中国今年前五个月的精炼铜进口量为140万吨,同比增多130%.但贸易商预计,6月的精炼铜进口将低于5月的纪录进口。